現(xiàn)金流量是指企業(yè)一定會(huì)計(jì)期間現(xiàn)金和現(xiàn)金等價(jià)的流入和流出量。美國(guó)前證券管理委員會(huì)主席哈羅德·威廉斯曾說(shuō)過(guò)：“如果讓我在利潤(rùn)信息和現(xiàn)金流量信息之間作一個(gè)比較選擇，那么，我選擇現(xiàn)金流量”。由于現(xiàn)金流量與企業(yè)的生存、發(fā)展息息相關(guān)，所以企業(yè)越來(lái)越關(guān)注現(xiàn)金流量信息，對(duì)現(xiàn)金流量的管理和控制已成為財(cái)務(wù)管理的關(guān)鍵。

與利潤(rùn)比較，現(xiàn)金流量信息更加客觀、可靠。首先，利潤(rùn)在各年的分布受不同會(huì)計(jì)政策和會(huì)計(jì)處理方法的影響，而現(xiàn)金流量則不受這些人為因素的影響，可以保證評(píng)價(jià)的客觀性。在物價(jià)和幣值持續(xù)上漲的環(huán)境中，企業(yè)以過(guò)去取得較低價(jià)格水平的生產(chǎn)要素消耗和現(xiàn)在取得的物價(jià)上漲后的收入相配比，肯定會(huì)帶來(lái)虛低成本，虛增利潤(rùn)的結(jié)果，導(dǎo)致利潤(rùn)信息失真；再如折舊方法、存貨計(jì)價(jià)方法等不同會(huì)計(jì)處理方法的選擇將導(dǎo)致計(jì)算出的利潤(rùn)結(jié)果不同，在考慮資金時(shí)間價(jià)值的理財(cái)觀念下，早期的收益和晚期的收益是有明顯區(qū)別的，這將給會(huì)計(jì)人員弄虛作假帶來(lái)可乘之機(jī)。現(xiàn)金流量信息則是依據(jù)收付實(shí)現(xiàn)制原則將非付現(xiàn)的費(fèi)用(如折舊等)加回到利潤(rùn)里，因此不受人為因素的影響。